中国坚果炒货市场线上线下全景调研监测及市场消费能力分析
市场整体特点：当下市场上的坚果品类愈发丰富，消费场景在逐渐细分。聚焦于细分人群而言，艾瑞调查结果显示，不同的消费人群在坚果的口味选择、购买坚果时考虑的因素以及食用坚果的场合也不尽相同。在此情景下，以早餐代餐、办公室、下午茶、健身代餐等场景切入，或以老年人、孕妇、青年人等细分人群切入，有针对性的开发坚果产品，将成为坚果产品创新的重要方向。
根据商务部数据，从2006年到2016年十年间，零食行业总产值规模由4240.4亿元增长到22156.4亿元，增长幅度达422.5%，复合增长率达17.98%，预计到2020年，国内零食行业总产值将达到3万亿元高峰。
当下，80、90后年轻一族是坚果的主要消费群体。随着人们生活水平的提高和高端零食的普及化、以及消费者食品健康安全意识的增强，坚果行业出现了坚果消费场景多样化、产品供应品质化等变化。
市场规模：据中金企信国际咨询公布的《2020-2026年中国坚果炒货市场竞争力分析及投资战略预测研发报告》统计数据显示：2018年我国坚果炒货行业规模以上企业销售规模达1625亿元，2011年到2018年的年均复合增长率达10.1%，随着人们对健康食品需求度的不断提升，坚果行业将持续保持强劲的发展势。
同时，2018年中国坚果炒货行业零售收入合计达893.5亿元，同比增长12%，13-18年CAGR=11%，五年市场空间基本翻番，其中主要龙头包括三只松鼠、洽洽、良品铺子、百草味、来伊份，2018年零售端CR5=17.2%，行业集中度较低。
2018年中国坚果不同品牌零售收入比重分析
数据统计：中金企信国际咨询
分品类：新兴树坚果需求量大增，品类升级加速行业增长。目前国内坚果炒货行业主要分为传统的种子类坚果（花生、葵花子、南瓜子、西瓜子）及焕发新生的树坚果（开心果、榛子、腰果、核桃、松子、核桃、板栗、杏仁）行业。
1）种子坚果行业口味创新升级显著提升单价。我国传统种子坚果行业发展早、规模大、品牌化程度低，以传统散装种子类坚果为主，代表企业为洽洽。种子坚果目前主要以口味创新升级为主，山核桃瓜子、焦糖瓜子等创新口味受到消费者喜爱。从公司角度来看，新口味瓜子在吨价和毛利率上更高，符合消费升级趋势。
2）美味、健康、新鲜、方便多重属性推动树坚果市场份额上升。随着进口巴旦木、碧根果等产品在淘宝上线，树坚果品类在国内迅速打开市场，此外六个核桃的核桃补脑的卖点也打开了原有的核桃市场。
2018年中国不同坚果消费量比重分析
数据统计：中金企信国际咨询
3）树坚果品类升级复合消费者需求。目前树坚果的品类升级方向主要可以分为，去壳（方便食用）、复合（不同坚果搭配带来营养和口味的混合）和坚果深加工（与其他品类产品混合加工）。目前快速增长的每日坚果既兼备了方便和美味的属性，每日坚果使用了果仁食用方便，并添加了水果干作为天然的甜味，在口味上也符合消费者需求，在健康需求增长的大背景下，复合坚果仍有较大的增长空间。整体来看，树坚果细分行业同质化程度高，随着获客成本的不断升高，龙头公司近两年靠价格战抢占份额，行业细分内竞争激烈。
2018年中国坚果产品同质化程度高，促销力度大（2018.08-2019.07，规格：30袋*25g年）
主要品牌 | 主要产品 | 原价 （元/袋） | 促销价（元/袋） | 促销 折扣 | 销售额，亿元 |
三只松鼠 | 巴旦木仁、核桃仁、开心果仁、榛子仁、夏威夷果仁、腰果仁、蓝莓干、黑加仑葡萄干、蔓越莓干 | 4.6 | 3.3 | 72% | 4.14 |
百草味 | 巴旦木仁、腰果仁、核桃仁、榛子仁、开心果仁、蓝莓干、葡萄干、蔓越莓干 | 4.6 | 2.6 | 57% | 1.65 |
洽洽 | 巴旦木仁、核桃仁、榛子仁、腰果仁、蔓越莓干、黑加仑葡萄干、蓝莓干 | 4.63 | 3.3 | 71% | 2.57 |
沃隆 | 巴旦木仁、核桃仁、腰果仁、榛子仁、蓝莓干、蔓越莓干 | 4.63 | 4.17 | 90% | 1.14 |
良品铺子 | 核桃仁、开心果仁、榛子仁、腰果仁、蔓越莓干、蓝莓干、红提干 | 4.2 | 2.97 | 71% | 1.18 |
数据统计：中金企信国际咨询
分渠道：1）流量红利末期，线上竞争格局稳定。2010年电商平台开始高速发展，百草味、三只松鼠等分别在2010、2012年入驻天猫，主营进口树坚果等产品。目前坚果线上集中度高于线下，2019年6月淘宝网坚果销售额前三：三只松鼠/百草味/良品铺子，对应线上市占率分别为33/15/9%。在流量红利末期，新进入者流量成本高，线上坚果已形成较强的进入壁垒。
2）线上企业向线下发展，全渠道打造品牌力。坚果线上企业在线上渠道在流量高边际成本的背景下，开始向线下发展，希望多样化的销售模式能增强消费者的购买体验。目前三只松鼠线下投食店超过80家，闭店七年的百草味也利用好想你的124家线下门店开启线下推广，并于19年6月在杭州开设第一家百草味线下直营店。线下传统企业走到线上：以洽洽为代表的传统企业开设淘宝店，通过每日坚果打开线上市场，来伊份、良品铺子也纷纷涉足线上。
市场前景：随着消费者健康养生意识的不断增强，健康消费愈发成为主流，坚果类食品因营养价值较高，越来越受到消费者的欢迎。
根据中金企信国际咨询市场调研资料：超半数消费者购买坚果时会考虑坚果产品的营养价值，而混合坚果因种类多、营养高更受消费者的追捧。中国营养学会组织编著的《中国居民膳食指南（2016）》中建议居民坚果摄入量为25-35克/天，而中国疾控中心营养与健康所《坚果与健康关系的科学证据》研究显示，当下我国成人坚果平均摄入量仅为7克/天，远远低于营养学会建议摄入量，由此，随着居民健康化需求的增长，坚果市场有着广阔的增长空间，未来2-3年内将持续保持高速增长态势。
产品趋向：当下市场上的坚果品类愈发丰富，消费场景在逐渐细分。聚焦于细分人群而言，不同的消费人群在坚果的口味选择、购买坚果时考虑的因素以及食用坚果的场合也不尽相同。在此情景下，以早餐代餐、办公室、下午茶、健身代餐等场景切入，或以老年人、孕妇、青年人等细分人群切入，有针对性的开发坚果产品，将成为坚果产品创新的重要方向。
同时，随着消费升级，消费者愈发注重休闲零食的营养价值，对健康零食、饮料的定义也逐渐向无糖/低糖、低热量、富含蛋白质和营养成分靠拢。消费者对休闲食品的健康化需求必将带动休闲食品的多元化、健康化和高端化的趋势。聚焦于坚果行业而言，当下，坚果市场中产品同质化较为严重，开发植物蛋白饮品、坚果饮料、坚果代餐粉等精深加工的健康、高端产品或成为行业新风口。